基金管理机构与信托公司合作设立

Ⅰ 私募基金和信托公司是怎么合作的

阳光私募基金均通过信托计划形式成立，其财产的管理与运用由受托人、管版理人、权托管银行、托管券商、其他服务机构共同完成。
信托公司承担资金安全这样一个职责 ，私募基金管理公司出具投资建议，实际上私募管理人是不会直接接触资金的。

Ⅱ 期货公司跟信托公司,私募,基金一般是怎么合作的呢期货能得到什么好处呢需要详细的,谢谢

期货公司只是为信托公司、私募、基金搭建一个可以交易的通道，期货公司可以回得到佣金收入的好处，答信托、私募、基金可以得到快速的交易通道和很低的手续费和相关的行业信息等。
信托公司承担资金安全这样一个职责 ，私募基金管理公司出具投资建议，实际上私募管理人是不会直接接触资金的。
信托公司，在中国是指依照《中华人民共和国公司法》和根据《信托投资公司管理办法》规定设立的主要经营信托业务的金融机构。信托公司是以获取信托报酬为目的，以受托人身份进行信托投资的一类企业法人，其主要功能体现在资产管理、资金融通等方面。

Ⅲ 私募股权投资基金和股权投资信托计划区别在哪

私募股权投资基金和股权投资信托计划区别主要在以下几个方面：
第一：依专据法律主体不一样属
私募股权投资基金目前依据的是《中华人民共和国公司法》和《中华人民共和国合伙企业法》成立的有限责任公司、股份有限公司和合伙企业在运作基金；信托公司则依据《中华人民共和国信托法》、《中华人民共和国银行业监督管理法》、《信托公司管理办法》和《信托公司集合资金信托计划管理办法》运作信托计划。
第二：管理机构不一样
私募股权投资基金是按照企业的运作方式，在工商管理部门登记后，在发改委或金融办（各地不一）办理备案；信托公司则接受银监会的监管。
第三：业务审批机制不一
私募股权投资基金是事后在相关政府部门备案，接受监管；信托计划有些则要事前报备，如现行的房地产信托计划等。
第四：人数限制有差别
私募股权投资基金限制人数不超过50人；信托计划除限制50人外，但对于合格机构投资者人数不做限制。
第五......
希望以上回答能够帮助你。

Ⅳ 如何成立信托基金

1、信托基金也叫投资基金，是一种“利益共享、风险共担”的集合投资方式。指通过契约或公司的形式，借助发行基金券（如收益凭证、基金单位和基金股份等）的方式，将社会上不确定的多数投资者不等额的资金集中起来，形成一定规模的信托资产，交由专门的投资机构按资产组合原理进行分散投资，获得的收益由投资者按出资比例分享，并承担相应风险的一种集合投资信托制度。
2、基金有广义和狭义之分，从广义上说，基金是机构投资者的统称，包括信托投资基金、单位信托基金、公积金、保险基金、退休基金，各种基金会的基金。在现有的证券市场上的基金，包括封闭式基金和开放式基金，具有收益性功能和增值潜能的特点。从会计角度透析，基金是一个狭义的概念，意指具有特定目的和用途的资金。因为政府和事业单位的出资者不要求投资回报和投资收回，但要求按法律规定或出资者的意愿把资金用在指定的用途上，而形成了基金。

3、这方面国内还处于萌芽期，才处于刚刚发展的阶段，目前已经知道的只有2个：
第一个家庭信托计划是平安信托推出的平安财富·鸿承世家系列单一完全资金信托。该信托起步金额为5000万元人民币，合同期为50年。

4、招商银行从2013年5月份推出首个家族信托计划。截至7月份，招商银行的家族信托签约客户已有10个家庭，均为金融资产1亿元人民币、总资产5亿元人民币以上的高净值客户。
不过从国外的实际操作上来看，这类信托的可操作空间很大（有点参考单一类信托了），也就是说无论是整体信托的兑付，或者收益分配很大程度上都是取决于投资者和银行或者信托公司之间的约定，因此你的问题2和问题3不好给个笼统的解释，不同的家庭不同的情况肯定不一样的。

5、家族信托在国外确实有避税的作用，因为国外的遗产税的税率非常高，但是国内现在并没有开征遗产税，因此国内的家族信托更多还是财富传承和延续的意味。
目前还没有专门的机构或者法规来监督，更多还是把它当做信托或者当做银行的理财来进行管理吧。

Ⅳ 请分别解释一下信托型私募基金和结构型私募基金

信托型私募基金抄:通过信袭托计划，进行股权投资或者证券投资，也是阳关私募的典型形式

组合(结构)型私募基金:为了发挥公司式，契约式，虚拟式3种组织形式的优越性，可以设立一个基金组合，将几种组织形式结合起来。组合式基金有4种类型：

（1）公司式与虚拟式的组合；

（2）公司式与契约式的组合；

（3）契约式与虚拟式的组合；

（4）公司式、契约式与虚拟式的组合

Ⅵ 私募基金有哪些运作模式

1、信托制
（1）信托型基金是由基金管理机构与信托公司合作设立，通过发起设立信托受益份额募集资金，然后进行投资运作的集合投资工具；
（2）信托公司和基金管理机构组成决策委员会实施，共同进行决策；
（3）在内部分工上，信托公司主要负责信托财产保管清算与风险隔离，基金管理机构主要负责信托财产的管理运用和变现退出。
2、公司制
（1）公司制基金是一种法人型的基金；
（2）其设立方式是注册成立股份制或有限责任制投资公司；
（3）优点：在中国目前的商业环境下，公司型基金更容易被投资人接受 ；
（4）缺点：无法规避双重征税的问题，并且基金运营的重大事项决策效率不高 。
3、有限合伙制
（1）合伙制基金是国外主流模式，它以特殊的规则使得投资人和管理人价值共同化；
（2）基金投资者作为有限合伙人(LP)只承担有限责任；
（3）基金管理公司一般作为普通合伙人(GP)掌握管理和投资等各项决策权，承担无限责任；
（4）GP通常只出总认缴资本的1%-2%；
（5）盈利来源主要是基金管理费(2%左右)和高达20%的利润分红；
（6）有限合伙制私募基金可以避免双重征税：合伙制股权基金采取“先分后税”方式。为了避免双重征税，合伙制股权基金从被投资企业获得的股息、红利等投资性收益，属于已缴纳企业所得税的税后收益，该收益可按照合伙协议约定直接分配给合伙人，无需再次纳税。
(7)目前国内采取合伙制的人民币私募股权基金方兴未艾，在私募股权投资产品中的比例逐年加大。

Ⅶ 信托公司跟基金公司的本质区别是什么

信托和基金一样都是委托理财的关系。信托与基金的区别更多是在国内监管政策下的经内营方式的不容同。基金分为公募和私募，公募就是公开发行的。信托有特定的规则，在发行、认购和赎回方式上都有别于基金。

信托产品的安全性高于基金，风险较低。信托是由银监会（同时监管国内银行）监管。基金是由证监会监管。

(7)基金管理机构与信托公司合作设立扩展阅读：

当前能够从事资产管理业务的公司除了证券公司、基金公司、信托公司以外还有第三方理财公司，从某种意义上来说，第三方理财公司在资产管理市场上的拓展和定位有些类似于现如今的私募基金，将专家理财和灵活的合作条款捆绑嫁接作为打开资产管理市场的突破口。

信托业务方式灵活多样，适应性强，有利于搞活经济，加强地区间的经济技术协作；有利于吸收国内外资金，支持企业的设备更新和技术改造。

信托业务主要包括委托和代理两个方面的内容。前者是指财产的所有者为自己或其指定人的利益，将其财产委托给他人，要求按照一定的目的，代为妥善地管理和有利地经营；后者是指一方授权另一方，代为办理的一定经济事项。

参考资料：网络—信托

Ⅷ 一、信托投资公司能否直接担任基金管理人 二、基金管理人只能由基金管理公司担任吗

首先需要说明什么是基金管理人。基金管理人，是指凭借专门的知识与经验，运用所管理基金的资产，根据法律、法规及基金章程或基金契约的规定，按照科学的投资组合原理进行投资决策，谋求所管理的基金资产不断增值，并使基金持有人获取尽可能多收益的机构。 基金管理人在不同国家（地区）有不同的名称。例如，在英国称投资管理公司，在美国称基金管理公司，在日本多称投资信托公司，在我国台湾称证券投资信托事业，但其职责都是基本一致的，即运用和管理基金资产。
下面是你提的问题：
第一个问题“信托投资公司能否直接担任基金管理人？”
通常说，可以。
但对于按照《中华人民共和国合伙企业法》成立的股权投资基金公司，则需要参考第三条“国有独资公司、国有企业、上市公司以及公益性的事业单位、社会团体不得成为普通合伙人。”，信托公司只要不具备以上性质，也是可以担任基金管理人的。
第二个问题“基金管理人只能由基金管理公司担任吗？”
不是。
按照《中华人民共和国合伙企业法》成立的股权投资基金公司，可以有多个普通合伙人，一个或多个执行事务合伙人，普通合伙人中包括了其他人或其他组织。

第三个问题“基金管理公司发起人一般是什么机构？”
是按照《中华人民共和国公司法》或《中华人民共和国合伙企业法》发起的有限责任公司、股份有限公司或是合伙制形式的企业。

Ⅸ 私募基金的公司制,信托制和有限合伙制区别及优缺点

1、私募基金的公司制、信托制和有限合伙制区别：

（1）公司制私募基金是股份投资公司的一种形式，公司由具有共同投资目标的股东组成，并设有最高权力机关股东大会、执行机关董事会和监督机关监事会。投资者通过购买公司的基金份额，即成为该公司的股东,并享有《公司法》所规定的参与管理权、决策权、收益分配权及剩余资产的分配权等。

（2）信托型私募基金是通过信托计划进行股权投资或者证券投资，也是阳光私募的典型形式。

（3）合伙制私募基金是由普通合伙人和有限合伙人组成，普通合伙人即私募基金管理人，他们和不超过49人的有限合伙人共同组建的一只私募基金。

（4）公司制私募基金与合伙制私募基金的具体区别如下图：

(9)基金管理机构与信托公司合作设立扩展阅读：

私募基金的特点：

（1）股权投资的收益十分丰厚。一旦被投资公司成功上市，私募股权投资基金的获利可能是几倍或几十倍。

（2）股权投资可以提供全方位的增值服务。私募股权投资在向目标企业注入资本的时候，也注入了先进的管理经验和各种增值服务，这也是其吸引企业的关键因素。

参考资料来源：网络-私募基金

Ⅹ 股权投资基金的基金领域

产业投资基金领域：目前正在运作的首家中资私募产业基金是渤海产业投资基金。据了解，国家发改委已审批设立4只私募股权投资基金：广东核电新能源基金、上海金融基金、山西煤炭基金及四川绵阳高技术基金，为能源、创新型制造业和高科技产业提供金融支持，其中每只基金融资将达到200亿元人民币（预计需要国务院的最后审批）。国家发改委正在酝酿修改产业基金管理办法，解决产业基金发展进程中面临的一些问题。
创业投资基金领域：也传出“扶持发展”的重大利好。商务部将会同相关部门对涉及到创业投资的法规文件进行修改，而且，商务部外资司已将这一题目纳入到工作议程。此外，具有商务部背景的中国国际投资促进会现今将正式下设一个专门工作委员会，定向为创业投资基金提供服务。
（一）公司型基金
这是一种法人型基金。基金设立方式是注册成立股份制或有限责任制创业投资公司，公司不设经营团队，而整体委托给管理公司专业运营。公司型基金有着与一般公司相类似的治理结构，基金很大一部分决策权掌握在投资人组成的董事会，投资人的知情权和参与权较大。
在中国现今的商业环境下，公司型基金更容易被投资人接受。其缺点是双重征税的问题无法规避，并且基金运营的重大事项决策效率不高。中科招商在国内最早开创了“公司型基金”模式，现今管理的公司型基金有5只。
总体而言，公司型基金是一种严谨稳健的基金形态，适合当下的国情和市场的诚信程度。
（二）契约型基金
契约型基金，是一种非法人形式的基金。国外私募股权基金中，承诺型基金最为常见。基金设立时，通常由基金投资人向管理人承诺出资金额，然后先期到账10%的资金，剩余资金根据项目进度逐步到位。承诺型基金的决策权一般在管理人层面，决策效率较高，并且基金本身可作为免税主体。
国内承诺制基金的设立有所不同，如在出资形式上基金投资人签署承诺协议后，一般先期资金不到账，资金完全跟着项目进度到位。
这种基金的设立方式，由于缺少对出资约定兑现安排和违约惩戒机制，对于管理人来说本身需要承受投资人的出资诚信风险和项目合作风险，但这种简单易行的基金模式备受民间资本青睐，许多民营资本都通过承诺制方式与创投机构开展合作。
（三）信托型基金
信托型基金是由创投管理机构与信托公司合作，通过发起设立信托受益份额募集资金，然后进行投资运作的集合投资工具，通称为“股权信托投资计划”。
信托公司和创投管理机构组成决策委员会共同进行决策。在内部分工上，信托公司主要负责信托财产保管清算与风险隔离，创投管理机构主要负责信托财产的管理运用和变现退出。
信托型基金的设立和运作，除严格按照《信托法》募集设立外，基金规则还必须兼顾《公司法》和《证券法》有关要求，规避信托投资与所涉法规的冲突。
在信托型基金发展初期，由信托公司和创投管理机构合作募集运行能充分实现优势互补，资源共享，确保股权投资信托的安全性和收益性。湖南信托和深圳达晨，江苏国信和中科招商都合作发行过信托型基金。
（四）合伙制基金
这是国外的一种主流私募基金模式，它以特殊规则（投资协议书）的形式将普通合伙人（管理者）和有限合伙人（投资者）的责任与义务规范起来，达成价值共同化，具有较强生命力。
合伙制的私募基金是一个大胆的创新，合伙制私募基金的核心，是要构建基金管理人“高风险、高收益”的游戏规则，防范道德风险与内部人控制。管理人作为普通合伙人，要对基金承担无限责任，必须勤勉尽责，精心理财才能确保自己的收益并规避“终生负债”的负担。