最有可能会买进fra的金融机构是

⑴ 远期利率协议的计算

首先，计算FRA协议期限内利息差。

该利息差就是根据当天参照利率(通常是在结算日前两个营业日使用Shibor(工商银行、中信银行、汇丰银行等在彭博系统上提供人民币FRA报价用的参考利率是3个月期的Shibor)来决定结算日的参照利率)与协议利率结算利息差，其计算方法与货币市场计算利息的惯例相同，等于本金额X利率差X期限(年)。

其次，要注意的是，按惯例，FRA差额的支付是在协议期限的期初(即利息起算日)，而不是协议利率到期日的最后一日，因此利息起算日所交付的差额要按参照利率贴现方式计算。

最后，计算的A有正有负，当A>0时，由FRA的卖方将利息差贴现值付给FRA的买方；当A<0时，则由FRA的买方将利息差贴现值付给FRA的卖方。

(1)最有可能会买进fra的金融机构是扩展阅读：

远期利率协议交易具有以下几个特点：

一是具有极大的灵活性。作为一种场外交易工具，远期利率协议的合同条款可以根据客户的要求“量身定做”，以满足个性化需求；

二是并不进行资金的实际借贷，尽管名义本金额可能很大，但由于只是对以名义本金计算的利息的差额进行支付，因此实际结算量可能很小；

三是在结算日前不必事先支付任何费用，只在结算日发生一次利息差额的支付

金融机构使用远期利率协议（FRA）可以对未来期限的利率进行锁定，即对参考利率未来变动进行保值。

⑵ fra是什么意思，姐妹

这位知友，FRA的意思是远期利率协议，是指交易双方约定在未来某一日期，交版换协议期间内权一定名义本金基础上分别以合同利率和参考利率计算的利息的金融合约。签订该协议的双方同意，交易将来某个预先确定时间的短期利息支付。用以锁定利率和对冲风险暴露为目的的衍生工具之一。其中，远期利率协议的买方支付以合同利率计算的利息，卖方支付以参考利率计算的利息。

⑶ CFA三个级别的区别在哪儿

cfa有三个级别,分别为cfa一级，cfa二级，cfa三级，cfa考试需要逐级进行考试，通过cfa一级考试才能内报容考cfa二级考试，通过cfa二级才能报考cfa三级考试。

cfa考试在全球各个地点统一举行，每个考生必须依次完成三个不同级别的考试。CFA资格考试采用全英文，候选人除应掌握金融知识外，还必须具备良好的英文专业阅读能力。顺利通过CFA课程即是达到一种成就，能获得雇主、投资者和整个投资界的高度尊重。

cfa考试内容涵盖了广泛的金融知识，同时考察当年最新的金融市场相关知识以及最新金融领域研究成果。考试的难度每级递增，虽不属于注册考试，但通过cfa二级和cfa三级也是有一定难度的。

⑷ 人民币Fra报价中Fra什么意思

FRA
Federal Reserve Act (美国)联邦储备法 在人民币Fra报价中是指远期利率协议。 运报价辅助管理系统（Freight Rates Assistant，简称FRA） 是一款版构思新颖、界面权友好、功能全面、易学易用、通用性强、实用性高的软件管理系统，是国际货运企业的得力助手。系统提供维护、发布成本运价信息；制定发布策略运价信息；快速查询已发布的运价；方便快捷的生成报价单；报价单可以通过传真、打印、邮件等方式发送给客户；维护美加线合约并根据合约生成合约运价；快速查询船期表、航班时刻表等功能。

⑸ 我国有关FRA的规定

FRA，即远期利率协议，远期利率协议属于金融远期合约中的一种，即股权类资产远回期合约、债券答类资产远期合约、远期利率协议。
是指交易双方约定在未来某一日期，交换协议期间内一定名义本金基础上分别以合同利率和参考利率计算的利息的金融合约。签订该协议的双方同意，交易将来某个预先确定时间的短期利息支付。用以锁定利率和对冲风险暴露为目的的衍生工具之一。其中，远期利率协议的买方支付以合同利率计算的利息，卖方支付以参考利率计算的利息。

⑹ 我国有关fra的规定

FRA，即远期利率协议，远期利率协议属于金融远期合约中的一种，即股权类资产远版期合约、债券类权资产远期合约、远期利率协议。
是指交易双方约定在未来某一日期，交换协议期间内一定名义本金基础上分别以合同利率和参考利率计算的利息的金融合约。签订该协议的双方同意，交易将来某个预先确定时间的短期利息支付。用以锁定利率和对冲风险暴露为目的的衍生工具之一。其中，远期利率协议的买方支付以合同利率计算的利息，卖方支付以参考利率计算的利息。

⑺ 请解析下远期利率协议（FRA）的涵义

远期利率协议概述：

远期利率协议是一种远期合约，买卖双方(客户与银行或两个银行同业之间)商定将来一定时间点(指利息起算日)开始的一定期限的协议利率，并规定以何种利率为参照利率，在将来利息起算日，按规定的协议利率、期限和本金额，由当事人一方向另一方支付协议利率与参照利率利息差的贴现额。

在这种协议下，交易双方约定从将来某一确定的日期开始在某一特定的时期内借贷一笔利率固定、数额确定，以具体货币表示的名义本金。远期利率协议的买方就是名义借款人，如果市场利率上升的话，他按协议上确定的利率支付利息，就避免了利率风险。

远期利率协议的功能：

1. 通过固定将来实际交付的利率而避免了利率变动的风险

2. 利率用利差结算，资金流动量小，为银行提供了一种管理利率风险而又无需改变资产负债结构的有效工具

3. 远期利率协议具有简便、灵活、不须支付保证金等优点

(7)最有可能会买进fra的金融机构是扩展阅读：

如何支付利息，可按以下步骤进行：

1. 计算FRA协议期限内利息差。该利息差就是根据当天参照利率(通常是在结算日前两个营业日使用LIBOR来决定结算日的参照利率)与协议利率结算利息差，其计算方法与货币市场计算利息的惯例相同，等于本金额X利率差X期限(年)。

2. 要注意的是，按惯例，FRA差额的支付是在协议期限的期初(即利息起算日)，而不是协议利率到期日的最后一日，因此利息起算日所交付的差额要按参照利率贴现方式计算。

3. 计算的A有正有负，当A＞0时，由FRA的卖方将利息差贴现值付给FRA的买方；当A＜0时，则由FRA的买方将利息差贴现值付给FRA的卖方。

参考链接：远期利率协议-网络

⑻ 远期利率协议

不是好吗，远期利率协议借贷的是名义本金，实际上根本没有真版正交割。为的是协权议利率和参考利率之差。就像打赌一样，要是协议结束协议利率比参考利率高我给你（协议利率-参考利率）×名义本金的钱，否则你给我。是一种无本小额交易。和银行存钱完全不一样。经济系就学成这样就出来啦，中国经济要完蛋了么

⑼ FRA是什么组织

Fra-1是转录因子AP-1家族中的一员，最近研究发现Fra-1过表达可促进细胞的运动、侵袭。在鼠成纤维细胞中过表达Fra-1可导致贴壁非依赖性生长以及恶性转化。在多种肿瘤如乳腺、肺、结肠以及转化的细胞系中检测到Fra-1 mRNA及蛋白水平的高表达。然而有关Fra-1在良、恶性乳腺组织中的表达、Fra-1是否增加肿瘤的侵袭和迁移，Fra-1调控哪些侵袭转移相关基因鲜有报道。 本研究通过免疫组织化学方法检测Fra-1在良、恶性乳腺肿瘤中的表达差别，发现良、恶性乳腺肿瘤的细胞核和细胞质都存在Fra-1表达，但Fra-1在恶性肿瘤细胞质中的表达明显高于良性肿瘤，提示与乳腺癌的发生相关。统计学分析结果表明Fra-1在恶性肿瘤细胞质中的表达与乳腺癌预后指标ER、PR和HER2的表达均无相关性。RT-PCR及Western Blot分析结果证实，高侵袭性的乳腺癌细胞中Fra-1 mRNA及蛋白的表达水平增高，低侵袭性的乳腺癌细胞中Fra-1 mRNA和蛋白则低表达或不表达。 随后，我们构建了Fra-1真核表达载体，在低侵袭性的MCF-7乳腺癌细胞中过表达Fra-1，通过集落形成实验、黏附实验、迁移实验观察Fra-1对乳腺癌细胞侵袭和迁移的影响。结果显示Fra-1可增加乳腺癌细胞的增殖、黏附和迁移能力，RT-PCR分析发现，Fra-1对AP-1部分家族成员有调控作用。 为进一步研究Fra-1参与肿瘤侵袭迁移的机制，我们构建了pGL3—MMP-9启动子报告载体，分析Fra-1对侵袭转移相关基因MMP-9启动子活性的影响。双荧光素报告载体分析实验发现，Fra-1对MMP-9的启动子活性无明显影响。重新对MMP-9启动子进行生物信息学分析，发现MMP-9启动子上AP-1反应元件(TRE)与转录因子Stat3的反应元件(SIE)相毗邻。再次应用双荧光素报告载体分析，发现Fra-1与Stat3协同参与了对MMP-9的启动子的调控，结果表明Fra-1协同Stat3明显增加了MMP-9的启动子活性。采用Fra-1、Stat3C共转染后明胶酶谱实验证实MMP-9的酶活性显著增高。通过免疫共沉淀实验证实Stat3与Fra-1／c-Jun存在相互作用；寡核苷酸pull down实验证实，Stat3、Fra-1／c-Jun与含TRE和SIE的MMP-9启动子序列在体外存在直接的相互作用。染色质免疫共沉淀结合PCR(ChIP-PCR)方法进一步确证，Stat3和Fra-1与含TRE元件及SIE元件的MMP-9启动子序列的原位结合。 综上所述：(1)Fra-1在乳腺恶性肿瘤细胞质中的表达明显高于乳腺良性肿瘤，可能与乳腺癌的发生发展相关。(2)过表达Fra-1可增加乳腺癌细胞的增殖、黏附和迁移，提示Fra-1与乳腺癌的侵袭和迁移相关。(3)Fra-1协同Stat3调控侵袭转移相关基因MMP-9，Fra-1可能通过协同Stat3调控MMP-9，促进肿瘤细胞的侵袭和迁移。 希望我的回答对你有所帮助`！

⑽ 远期利率协议的主要使用者是

金融衍生产品(derivatives)是指其价值依赖于基础资产(underlyings)价值变动的合约(contracts)。这种合约可以是标准化的，也可以是非标准化的。标准化合约是指其标的物(基础资产)的交易价格、交易时间、资产特征、交易方式等都是事先标准化的，因此次类合约大多在交易所上市交易，如期货。非标准化合约是指以上各项由交易的双方自行约定，因此具有很强的灵活性，比如远期协议。 (1)根据产品形态，可以分为远期、期货、期权和掉期四大类。远期合约和期货合约都是交易双方约定在未来某一特定时间、以某一特定价格、买卖某一特定数量和质量资产的交易形式。期货合约是期货交易所制定的标准化合约，对合约到期日及其买卖的资产的种类、数量、质量作出了统一规定。远期合约是根据买卖双方的特殊需求由买卖双方自行签订的合约。因此，期货交易流动性较高，远期交易流动性较低。掉期合约是一种内交易双方签订的在未来某一时期相互交换某种资产的合约。更为准确他说，掉期合约是当事人之间签讨的在未来某一期间内相互交换他们认为具有相等经济价值的现金流(Cash Flow)的合约。较为常见的是利率掉期合约和货币掉期合约。掉期合约中规定的交换货币是同种货币，则为利率掉期；是异种货币，则为货币掉期。期权交易是买卖权利的交易。期权合约规定了在某一特定时间、以某一特定价格买卖某一特定种类、数量、质量原生资产的权利。期权合同有在交易所上市的标准化合同，也有在柜台交易的非标准化合同。(2)根据原生资产大致可以分为四类，即股票、利率、汇率和商品。如果再加以细分，股票类中又包括具体的股票和由股票组合形成的股票指数；利率类中又可分为以短期存款利率为代表的短期利率和以长期债券利率为代表的长期利率；货币类中包括各种不同币种之间的比值：商品类中包括各类大宗实物商品。具体见表3—1表3—1 根据原生资产对金融衍生产品的分类 对象原生资产金融衍生产品利率短期存款利率期货、利率远期、利率期权、利率掉期合约等 长期债券债券期货、债券期权合约等股票股票股票期货、股票期权合约等 股票指数股票指数期货、股票指数期权合约等货币各类现汇货币远期、货币期、货币期权、货币掉期合约等商品各类实物商品商品远期、商品期货，商品期权、商品掉期合约等(3)根据交易方法，可分为场内交易和场外文易。场内交易，又称交易所交易，指所有的供求方集中在交易所进行竞价交易的交易方式。这种交易方式具有交易所向交易参与者收取保证金、同时负责进行清算和承担履约担保责任的特点。此外，由于每个投资者都有不同的需求，交易所事先设计出标准化的金融合同，由投资者选择与自身需求最接近的合同和数量进行交易。所有的交易者集中在一个场所进行交易，这就增加了交易的密度，一般可以形成流动性较高的市场。期货交易和部分标准化期权合同交易都属于这种交易方式。场外交易，又称柜台交易，指交易双方直接成为交易对手的交易方式。这种交易方式有许多形态，可以根据每个使用者的不同需求设计出不同内容的产品。同时，为了满足客户的具体要求、出售衍生产品的金融机构需要有高超的金融技术和风险管理能力。场外交易不断产生金融创新。但是，由于每个交易的清算是由交易双方相互负责进行的，交易参与者仅限于信用程度高的客户。掉期交易和远期交易是具有代表性的柜台交易的衍生产品。据统计，在金融衍生产品的持仓量中，按交易形态分类，远期交易的持仓量最大，占整体持仓量的42％，以下依次是掉期（27％）、期货（18％）和期权（13％）。按交易对象分类，以利率掉期、利率远期交易等为代表的有关利率的金融衍生产品交易占市场份额最大，为62％，以下依次是货币衍生产品(37％）和股票、商品衍生产品（1％），1989年到1995年的6年间，金融衍生产品市场规模扩大了5．7倍。各种交易形态和各种交易对象之间的差距并不大，整体上呈高速扩大的趋势。到目前为止，国际金融领域中，流行的衍生产品有如下四种：互换、期货、期权和远期利率协议。采取这些衍生产品的最主要目的均为保值或投机。但是这些衍生产品所以能存在与发展都有其前提条件，那就是发达的远期市场。