❶ 中信證券收購里昂證券屬於杠桿收購嗎
不是,杠桿收購是一種收購的方式,其本質即是舉債收購,指收購者僅有少版許資金,借權由舉債借入資金來收購其他公司,有如運用杠桿原理以較小的力量抬起重物一般。中信證券旗下的全資子公司中信國際將以12.52億美元的總價,收購里昂證券100%的股權,其中19.9%股權收購已完成交割。據此可知,中信證券是用自己自有資金收購里昂證券,因而不是杠桿證券。
❷ 里昂證券的被收購
中信證券收購里昂證券100%股權
中信證券2012年7月20日晚間公告,當天召開的董事會通過了《關於全資子公司中信證券國際有限公司收購里昂證券100%股權的議案》,將以12.52億美元的總對價將里昂證券全部股權納入囊中。
此次收購並非一步完成,中信國際將先期支付3.1032億美元以完成里昂證券19.9%股權收購的交割,在完成後續交易相關的內部及外部審批程序的基礎上,以9.4168億美元完成里昂證券剩餘80.1%股權的收購。目前,向中信證券出手裡昂證券19.9%股權的交易已經完成,中信證券國際與東方匯理銀行簽署了里昂證券剩餘80.1%股份不可撤銷的售股選擇權協議。一旦東方匯理銀行按照法國監管規定完成員工代表委員會的征詢程序,在征詢工會代表意見後,東方匯理銀行有權按相關條款將里昂證券剩餘的80.1%的股權售予中信證券國際。雙方有意於2013年6月30日前完成所有買賣程序。
具體收購內容與此前公告版本亦有所變化:2011年7月13日,中信證券、中信證券國際、東方匯理銀行及CASA BV訂立19.9%股權轉讓協議,中信證券國際同意收購由東方匯理銀行直接或間接持有的里昂證券及盛富證券各19.9%的股權,總收購金額3.74億。但鑒於整合里昂證券及盛富證券的復雜性,在最新的公告中,各訂約方同意將盛富證券從原19.9%股權收購事項范圍中剔除。
分析人士表示,此次交易對中信證券及證券行業意義頗大,中信證券有望依託中信證券國際開展跨境業務,並通過收購與自身業務模式高度互補的里昂證券,提升在國際業務中的話語權。